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我们知道各国发行的央行数字货币可分为零售型与批发型两种类型。那么如何理解零售型和批发型的概念呢？下面将从几个方面简析一下，希望能让大家有个基本的概念。

首先，从货币的使用场景来看，批发型央行数字货币主要用于金融系统的结算、清算场景；零售型央行数字货币用于日常支付场景。

其次，从使用对象来看，批发型CBDC（Central bank digital currencies）的使用者是金融机构，使用者数量较少，使用场景相对单一；零售型CBDC使用者是公众。

再次，从监管上来看，批发型CBDC由于场景参与者都是金融机构，在监管上更容易实现控制风险；零售型CBDC使用场景丰富，监管很难完全覆盖所有场景。

最后，从效果上看，批发型CBDC会提高金融系统的效率，目前加拿大Jasper，新加坡Ubin，欧洲央行Stella等项目就是为了利用区块链高效清算的技术优势打造国际金融中心；零售型CBDC会提高社会整体的福利水平，让百姓享受更便捷的支付体验。提升消费者在零售消费时候的体验，提升普惠金融下放到普惠大众的全程可监控可追溯性，提升定向货币政策的执行力，防止资金被挪用占用等，如厄瓜多尔的Dinero Electronico、冰岛的Rafkrona、巴哈马的Sand Dollar都属于零售型的数字货币。

发行零售型数字货币，影响更为深远，将掌控资金对于民生、国家重点政策扶持支持的监控，提升社区和民众的获得感，有助于打击洗钱、电信诈骗、恐怖等犯罪。